Cálculo de Drawdown con Economatica

El drawdown es el retroceso de la curva de precios desde el precio máximo anterior de referencia hasta el mínimo durante un período determinado.

Para calcular el máximum drawdown tenemos dos opciones:

Con recuperación y sin recuperación.

Peor máximo drawdown del MSCI COLCAP vs. S&P 500 en el último año.

En la grafica podemos ver la evolución en base 100 del S&P 500 y el MSCI COLCAP durante el último año hasta 28 de septiembre.

Por su parte las tablas estadísticas de máximum drawdown corresponden al periodo evaluado:

Las estadísticas con recuperación nos muestran:

La fecha del pico del máximum drawdown en el último año tiene fechas similares para los dos índices y se encuentra alrededor de octubre de 2020.

El valor de ese drawdown es parecido y corresponde a 5.85% para el MSCI COLCAP y 7.48% para el S&P 500.

Los días de recuperación son parecidos 19 días para el MSCI COLCAP y 20 días para el S&P 500.

La fecha de recuperación es la misma 9 de noviembre de 2020.

Las estadísticas sin recuperación nos muestran:

La fecha del pico del máximum drawdown en el último año tiene fechas diferente para los dos índices ya que para el S&P 500 sigue siendo octubre de 2020 y para el MSCI COLCAP se encuentra alrededor de enero de 2021.

El valor de ese drawdown sigue siendo 7.48% para el S&P 500 pero para el MSCI COLCAP ahora es 19.42%.

Los días de recuperación son parecidos siguen siendo 20 para el S&P 500 pero para el COLCAP ya existen por que todavía no se recupera del pico de enero de 2021.

La fecha de recuperación sigue siendo 9 de noviembre de 2020 para el S&P 500 y para el MSCI COLCAP todavía no existe.